V dnešnom článku som sa rozhodol popísať základné pojmy v investovaní. Investovanie do etf fondov, akcií, dlhopisov či iných cenných papierov je dnes stále viac IN. Práve preto chcem priblížiť, čo znamenajú tieto základné slovíčka v danej problematike. Myslím si, že sa s nimi väčšina v nás počas života stretne.
Dozviete sa hlavne: čo je to inflácia, čo je to magický trojuholník a jeho súčasti a na záver popíšem, čo je to zložený úrok.
Inflácia
Čo to je? Jednoducho povedané, znamená to medziročný nárast cien tovarov a služieb ktoré bežní ľudia kupujú a využívajú. Respektíve sa dá povedať, že je to oslabovanie kúpnej sily peňazí. Jej výška sa vyjadruje v percentách a počíta sa jednoducho takto. Predstavte si, koľko tovaru a služieb ste si v roku 2015 kúpili za 100€. Ak pôjdete do obchodu dnes, kúpite si za tých istých 100€ viac alebo menej? Ak je to menej, hovoríme tomu inflácia, ak viac, hovoríme tomu deflácia.
Medziročná miera inflácie dosiahla v máji 2021 hodnotu 2%. Výška dlhodobej inflácie sa pohybuje okolo 2-3%.
Na záver príklad sily inflácie.
| Moje úspory | Inflácia | Doba | Hodnota peňazí po 5. rokoch |
|---|---|---|---|
| 8000 €,- | 2,5 % | 5 rokov | 7048 €,- |
Na účte v banke síce budem mať stále rovnakých 8000€. Ak sa však vyberiem kúpiť tovar za tieto peniaze, reálne si kúpim menej tovaru ako pred piatimi rokmi. Ak by sme počítali s úsporami 80 000€, počas piatich rokov by stratili hodnotu o takmer 10000€. Myslím, že je to dostatočný dôvod na to, aby sme sa zamysleli či má zmysel peniaze sporiť doma alebo v banke na nižšom úroku ako inflácia.
Magický trojuholník (výnos, riziko, likvidita)
Výnos– tá časť peňazí, ktorú mám na svojom sporiacom účte navyše oproti tomu, čo som naň vložil. Štandardne sa vyjadruje v percentách ročne. Nie vždy je to však hlavný faktor ktorý treba sledovať
Riziko- ako už názov sám o sebe hovorí, riziko zohľadňuje rôzne faktory, ktoré môžu mať za následok negatívny vývoj mojej investície.
Likvidita- hovorí o tom, ako rýchlo dokážem premeniť finančný nástroj na hotovosť. Čím je likvidita vyššia, tým jednoduchšie a rýchlejšie sa viem dostať z daného nástroja k hotovosti.
Magický trojuholník- každý by sme chceli vysoký výnos, nízke riziko a aj dobrú likviditu. Pri investovaní však platí nasledovné:
- Ak chcem vysoký výnos, musím podstúpiť väčšie riziko a nižšiu mieru likvidity
- Ak chcem nízke riziko, nemôžem očakávať vysoký výnos, likvidita bude pravdepodobne vyššia
- Ak chcem vysokú mieru likvidity, nemôžem očakávať vysoký výnos, riziko bude pravdepodobne nižšie
- A tak isto to platí pri každom príklade aj naopak
Zložené úročenie
Nazývať to môžeme aj kapitalizácia úrokov, čo už trochu napovedá o tom, o čo vlastne ide. Ak investujem svoje úspory, očakávam určitý výnos, teda úrok ktorý sa mi v danom roku pripíše na investičný účet. Ak však daný úrok nechám na účte, teda ho nevyberiem, v nasledujúcom roku už sa mi pripočíta aj úrok z toho úroku, ktorý som zarobil rok predtým. Toto sa nazýva zložené úročenie.
Teraz uvediem príklad sily zloženého úroku pri pravidelnom sporení, ktorú si nie vždy správne uvedomujeme.
| INVESTOVANÁ ČIASTKA | VÝŠKA ÚROKU | STAV ÚROKOV 1. ROK | STAV ÚROKOV 5. ROK | STAV ÚROKOV 30. ROK |
|---|---|---|---|---|
| 100 €,- mesačne | 7% p.a. | 46 €,- * | 1201 €,- ** | 86 708 €,- *** |
Vysvetlivky:
* Tu mi klienti často hovoria, lepšie ako nič
** Tu väčšinou klienti narážajú, kde sú tie sľubované veľké výnosy
***Pri takejto prognóze prichádzajú iba nechápavé pohľady
Všimnite si zaujímavú vec, výška vloženej čiastky je v 30. roku 36 000€. Výška úrokov je viac ako 1x vyššia. Tomu hovorím sila zloženého úroku!
Jednoduchý príklad na záver
Ak by ste si išli pred 100 rokmi kúpiť auto za 500€, nakoniec by ste sa ich ale rozhodli jednorázovo investovať na kapitálových trhoch, dnes by si vaši potomkovia kúpili 21 áut v hodnote 20 000€. Ak by sa ale aj oni rozhodli peniaze ďalej investovať a nechať pre ďalšie generácie. Tak o ďalších 100 rokov by na danom účte pri priemernom výnose 7% bolo 376 465 810€. Ak by auto v danej dobe stálo aj 80 000€, kúpili by ste si ich 4705 kusov. Toľko k sile zloženého úroku.
Záver
V úvode sme si ukázali na príklade, ako funguje inflácia a koľko požiera z hodnoty našich úspor. Verím že vás to donútilo sa zamyslieť, na akom úroku ležia vaše peniaze. Potom sme si vysvetlili čo je to magický trojuholník v tejto terminológií. Na záver som načrtol, že aj bežný človek dokáže s menšou sumou peňazí vytvoriť slušný majetok vďaka zloženému úroku. Dôležitý je ale čas.
Ak vás téma investovania zaujíma viac, kľudne mi napíšte správu.
© 2021 – 2026, Jakub Prístupník – finančný poradca & analytik.